À partir du livre "Adieu Berlin" de Christopher Isherwood, Bob Fosse réussit l'alliance du style expressionniste et de la comédie musicale. L'abattage de Liza Minnelli et la composition inquiétante de Joël Grey donnent un air de fête ambigu à cette Allemagne nocturne que le nazisme gangrène peu à peu. Outre son caractère de spectacle total, la valeur du film tient à ce contraste entre la joyeuse comédie du music-hall et l'horrible comédie de l'Histoire.